Jednou z nejčastějších otázek je, jak Lendahand vybírá nové projekty pro naši platformu. Zjistěte podrobně, jakým způsobem postupujeme a jak vypadá proces due diligence předtím, než je projekt k dispozici k investování.
Každý projekt, který nabízíme, je určen pro financování finanční instituce nebo podniku:
- Finanční instituce je organizace, která nabízí půjčky několika mikro, malým a středním podnikům (MSME) najednou. Společnost Lendahand pečlivě vybírá finanční instituce, které usilují o financování s dopadem, aby zajistila, že místní podnikatelé dostanou spravedlivou půjčku.
- Jednotlivé společnosti, do kterých můžete investovat, působí především v odvětví čisté energie a zemědělství. Tyto společnosti musí prokázat, že významně přispívají k naplňování cílů udržitelného rozvoje (SDGs) OSN.
Prostřednictvím společnosti Lendahand mohou tyto podniky a organizace s dopadem na životní prostředí získat přístup k financování s nižší úrokovou sazbou, než je běžně k dispozici.
Náš investiční tým je zodpovědný za monitorování stávajících investičních příležitostí a za vyhledávání, prověřování a monitorování nových nabídek pro dav Lendahand.
Jak probíhá výběrový proces Lendahandu?
Přijetí finanční instituce nebo podniku na platformu Lendahand předchází důkladné šetření. Jako sociální podnik dáváme přednost kvalitě před kvantitou. V důsledku toho někdy trvá měsíce (až rok), než se na naší platformě objeví nová společnost nebo organizace. Chceme přitom co nejvíce zaručit, aby se naše crowdfundingové aktivity skutečně dostaly k těm podnikatelům, kteří to nejvíce potřebují, a aby je financování pozitivně ovlivnilo.
Proces náležité péče a schvalování
Poskytování úvěrů společnostem probíhá pouze a výhradně po rozsáhlém due diligence a interních a externích schvalovacích procesech. Obecně řečeno, tento proces probíhá následovně:
Úvod
1. (Digitální) seznámení s potenciálním novým dlužníkem, shromáždění základních informací
2. Kontrola vedoucím oddělení investic společnosti Lendahand, zda dlužník splňuje minimální požadavky na úvěr.
3. První prověření dopadu interním výborem pro dopad, aby se určil dopad, který potenciální dlužník má.
4. Shromáždění dokumentace:
- Finanční výkazy za poslední 3 roky
- Poslední informace o hospodaření
- Finanční model
- Dokumenty o politikách (politika lidských zdrojů, bezpečnost, řízení rizik a další)
- Katalog produktů (nabídka dlužníka)
Vyjednávání
5. První vyjednávání s cílem dospět k nabídce (Term sheet)
6. Po schválení Term sheet následuje analýza dokumentace z kroku 4 a hloubkové rozhovory (digitálně nebo osobně) s:
- vrcholovým vedením
- Představenstvo nebo akcionáři
- Ostatní věřitelé dlužníka
- Zákazníky a/nebo dodavateli
Poznejte svého zákazníka
7. Souběžně s due diligence shromažďujeme a předkládáme poskytovateli platebních služeb (Intersolve) veškerou dokumentaci Know Your Customer (KYC) a postupy proti praní špinavých peněz. Ta provádí všechny potřebné kontroly, včetně - mimo jiné - prověřování vedení a ředitelů společností na základě sankčních a vylučovacích seznamů.
Schválení a dokončení
8. Druhá kontrola dopadů a schválení Výborem pro dopady
9. Spuštění vlastního modelu úvěrového hodnocení za účelem odhadu rizik a stanovení úvěrového skóre (na stupnici od A+ do E). Společnost Lendahand nabízí pouze půjčky s úvěrovým skóre A+, A, B+ nebo B.
10. Vypracujte návrh investičního memoranda, ve kterém mj:
- Popis společnosti nebo finanční instituce
- Makroekonomickou analýzu
- Finanční analýza
- Regulační rámec
- Analýzu řízení společnosti
- Analýza dopadů
- Identifikace rizik a faktorů jejich zmírnění
- Cenová analýza založená na interně vyvinutém modelu úvěrového hodnocení
11. Projednání investičního memoranda s externím úvěrovým výborem složeným z vysoce zkušených investičních odborníků
12. Doporučení úvěrového výboru a výboru pro dopady pro představenstvo společnosti Lendahand
13. 14. Schválení přijetí na palubu představenstvem společnosti Lendahand, po němž lze vypracovat veškerou dokumentaci a marketingové materiály za účelem zahájení prvního projektu.
14. Čas na spuštění prvního projektu nové investiční příležitosti na crowdfundingové platformě Lendahand!
Pravidelné hodnocení
Náš tým pravidelně přehodnocuje činnost všech dlužníků. Před zahájením každého nového projektu společnosti je znovu provedeno několik kontrol:
- Je dlužník stále v souladu se smluvními podmínkami?
- Existuje nějaký důvod domnívat se, že by nemohl dostát závazku splácet?
- Je list klíčových informací o investici (povinný regulační dokument) stále aktuální?
- Je nový projekt (co se týče částky) stále v rámci smluvně dohodnutého úvěru?
Jak společnost Lendahand zajišťuje, aby podnikatelé neplatili příliš mnoho?
Posláním společnosti Lendahand je zajistit, aby podnikatelé na rozvíjejících se trzích měli přístup k dostupnému financování. Díky naší crowdfundingové platformě jim chceme umožnit rozvíjet jejich podnikání a vytvářet pracovní místa v jejich místních komunitách. V rozvojových zemích je cenově dostupné financování přitažené za vlasy, ale pro nás je opravdu důležité, abychom byli přesvědčeni, že finanční instituce, do kterých můžete investovat, účtují svým klientům, podnikatelům, přijatelné úrokové sazby.
V této souvislosti klademe finančním institucím mimo jiné následující otázky:
- Jakou efektivní úrokovou sazbu účtujete svým klientům (roční procentní sazba nákladů, RPSN)? Poznámka: často inzerují s "paušální sazbou", která nezahrnuje doplňkové náklady, které také zohledňujeme.
- Kolik mohou mít klienti nesplacených úvěrů?
- Jakým způsobem analyzujete klienty?
- Existuje v dané zemi systém registrace půjček (jako je BKR v Nizozemsku)?
- Jaká je vize finanční instituce ohledně úrokových sazeb v blízké budoucnosti?
- Jak se budou snažit strukturálně snížit úrokové sazby?
Bohužel není možné zabránit tomu, aby případný negativní vliv proklouzl analýzou, ale obecně vycházíme z politiky společnosti, důvěry ve vedení, s nímž máme rozsáhlý osobní kontakt, a z rozhovorů se zákazníky při návštěvě. Při těchto due diligence cestách se vždy snažíme navštívit alespoň 5 náhodně vybraných podnikatelů, kteří od dané finanční instituce dostávají úvěry.
Naším cílem je být vždy nejvýhodnější alternativou pro podnikatele, kteří hledají financování růstu. Model příjmů společnosti Lendahand pochází z poplatků od dlužníků. Průměrná marže je 3 %, omezená na 4 %.
Země na sankčním seznamu
Jak bylo uvedeno v kroku 7, společnost Lendahand (prostřednictvím společnosti Intersolve) prověřuje různé sankční seznamy sestavené národními a mezinárodními regulačními orgány, které vylučují země jako Severní Korea, Sýrie, Kuba a Írán. Od roku 2022 má společnost Lendahand evropskou licenci pro crowdfunding. Díky tomuto povolení se sankční seznamy Evropské komise staly ještě důležitějšími, protože nejsou statické.
- Sankční mapu EU si můžete prohlédnout zde
- Více informací o metodice EU pro identifikaci vysoce rizikových třetích zemí naleznete zde
Sankce znamenají, že již nemůžeme navazovat novou spolupráci se společnostmi a organizacemi v těchto zemích, protože jejich státní politika proti praní špinavých peněz a financování terorismu je považována za nedostatečnou. Splácení stávajících projektů v těchto zemích však může pokračovat jako obvykle. Jakmile si daná země udělá pořádek a bude znovu kladně vyhodnocena, zmizí ze seznamu a my budeme moci v této zemi opět nabízet nové projekty.
Závazek Lendahandu
Společnost Lendahand se plně zavazuje, že bude minimalizovat riziko nadměrného zatížení koncových zákazníků finančních institucí v našem portfoliu tím, že bude postupovat podle výše popsaného plánu. Věříme v koncepty crowdfundingu a mikrofinancování - pokud jsou prováděny spravedlivě a za dostupnou cenu -, které mají vytvořit prosperující a rovný svět.