Μία από τις πιο συχνές ερωτήσεις είναι το πώς η Lendahand επιλέγει νέα έργα για την πλατφόρμα μας. Μάθετε λεπτομερώς πώς το κάνουμε αυτό και πώς μοιάζει η διαδικασία δέουσας επιμέλειας προτού ένα έργο γίνει διαθέσιμο για να επενδύσετε σε αυτό.
Κάθε έργο που προσφέρουμε είναι είτε για τη χρηματοδότηση ενός χρηματοπιστωτικού ιδρύματος είτε για τη χρηματοδότηση μιας επιχείρησης:
- Ένα χρηματοπιστωτικό ίδρυμα είναι ένας οργανισμός που προσφέρει δάνεια σε πολλές πολύ μικρές, μικρές και μεσαίες επιχειρήσεις (ΜΜΕ) ταυτόχρονα. Η Lendahand επιλέγει προσεκτικά χρηματοπιστωτικά ιδρύματα με γνώμονα τον αντίκτυπο που αναζητούν χρηματοδότηση, ώστε να διασφαλίσει ότι οι τοπικοί επιχειρηματίες θα λάβουν ένα δίκαιο δάνειο.
- Οι μεμονωμένες εταιρείες στις οποίες μπορείτε να επενδύσετε δραστηριοποιούνται κυρίως στον τομέα της καθαρής ενέργειας και της γεωργίας. Οι εταιρείες αυτές πρέπει να αποδείξουν ότι συμβάλλουν σημαντικά στην επίτευξη των στόχων βιώσιμης ανάπτυξης του ΟΗΕ (SDGs).
Μέσω της Lendahand, αυτές οι επιχειρήσεις και οργανισμοί με αντίκτυπο μπορούν να έχουν πρόσβαση σε χρηματοδότηση με χαμηλότερο επιτόκιο από το συνήθως διαθέσιμο.
Η Ομάδα Επενδύσεων είναι υπεύθυνη για την παρακολούθηση των υφιστάμενων επενδυτικών ευκαιριών και για την εύρεση, τον έλεγχο και την παρακολούθηση νέων προσφορών για το πλήθος της Lendahand.
Πώς είναι η διαδικασία επιλογής της Lendahand;
Πριν από την εισαγωγή ενός χρηματοπιστωτικού ιδρύματος ή μιας επιχείρησης στην πλατφόρμα της Lendahand προηγείται ενδελεχής έρευνα. Ως κοινωνική επιχείρηση, βάζουμε την ποιότητα πάνω από την ποσότητα. Ως αποτέλεσμα, μερικές φορές χρειάζονται μήνες (έως και ένας χρόνος) μέχρι να εμφανιστεί μια νέα εταιρεία ή ένας νέος οργανισμός στην πλατφόρμα μας. Με αυτόν τον τρόπο, θέλουμε να εγγυηθούμε όσο το δυνατόν περισσότερο ότι οι δραστηριότητες crowdfunding μας φτάνουν πραγματικά σε εκείνους τους επιχειρηματίες που το έχουν περισσότερο ανάγκη και ότι η χρηματοδότηση τους επηρεάζει θετικά.
Διαδικασία δέουσας επιμέλειας και έγκρισης
Ο δανεισμός σε εταιρείες γίνεται μόνο και αποκλειστικά μετά από εκτεταμένη διαδικασία δέουσας επιμέλειας και εσωτερικές και εξωτερικές διαδικασίες έγκρισης. Σε γενικές γραμμές, η διαδικασία αυτή έχει ως εξής:
Εισαγωγή
1. (Ψηφιακή) γνωριμία με έναν πιθανό νέο δανειολήπτη, συλλογή βασικών πληροφοριών
2. Έλεγχος από τον επικεφαλής επενδύσεων της Lendahand εάν ο δανειολήπτης πληροί τις ελάχιστες πιστωτικές απαιτήσεις
3. Πρώτος έλεγχος αντικτύπου από την εσωτερική επιτροπή αντικτύπου για τον προσδιορισμό του αντικτύπου που πραγματοποιεί ο δυνητικός δανειολήπτης
4. Συλλογή τεκμηρίωσης:
- Οικονομικές καταστάσεις των τελευταίων 3 ετών
- Πρόσφατες πληροφορίες διαχείρισης
- Χρηματοοικονομικό μοντέλο
- Έγγραφα πολιτικής (πολιτική ανθρώπινου δυναμικού, ασφάλεια, διαχείριση κινδύνων και άλλα)
- Κατάλογος προϊόντων (προσφορά του δανειολήπτη)
Διαπραγμάτευση
5. Πρώτη διαπραγμάτευση για να καταλήξουμε σε προσφορά (Term sheet)
6. Μετά την έγκριση του Term sheet, ακολουθεί ανάλυση της τεκμηρίωσης από το βήμα 4 και οι συνεντεύξεις due diligence (ψηφιακά ή προσωπικά) με:
- Ανώτατη διοίκηση
- Διοικητικό συμβούλιο ή μετόχους
- άλλους πιστωτές του δανειολήπτη
- Πελάτες ή/και προμηθευτές
Γνωρίστε τον πελάτη σας
7. Παράλληλα με τον έλεγχο δέουσας επιμέλειας, συλλέγουμε και υποβάλλουμε όλα τα έγγραφα για τη γνώση του πελάτη σας (KYC) και τις διαδικασίες καταπολέμησης του ξεπλύματος χρήματος στον πάροχο υπηρεσιών πληρωμών (Intersolve). Πραγματοποιούν όλους τους απαραίτητους ελέγχους, συμπεριλαμβανομένου - αλλά όχι μόνο - του ελέγχου της διοίκησης και των διευθυντών των εταιρειών με βάση τους καταλόγους κυρώσεων και αποκλεισμών.
Έγκριση και ολοκλήρωση
8. Δεύτερος έλεγχος αντικτύπου και έγκριση από την επιτροπή αντικτύπου
9. Εκτέλεση του ιδιόκτητου μοντέλου πιστωτικής βαθμολόγησης για την εκτίμηση των κινδύνων και τον καθορισμό της πιστωτικής βαθμολογίας (σε κλίμακα από Α+ έως Ε). Η Lendahand προσφέρει δάνεια μόνο με βαθμολογία πιστοληπτικής ικανότητας Α+, Α, Β+ ή Β.
10. Σύνταξη επενδυτικού μνημονίου, με, μεταξύ άλλων:
- Περιγραφή της εταιρείας ή του χρηματοπιστωτικού ιδρύματος
- Μακροοικονομική ανάλυση
- Χρηματοοικονομική ανάλυση
- Ρυθμιστικό πλαίσιο
- Ανάλυση της διακυβέρνησης της εταιρείας
- Ανάλυση επιπτώσεων
- Προσδιορισμός των κινδύνων και των παραγόντων μετριασμού τους
- Ανάλυση τιμολόγησης με βάση ένα εσωτερικά αναπτυγμένο μοντέλο πιστωτικής βαθμολογίας
11. Συζήτηση του επενδυτικού υπομνήματος με την εξωτερική επιτροπή πίστωσης που αποτελείται από εξαιρετικά έμπειρους επαγγελματίες του τομέα των επενδύσεων
12. Συστάσεις της επιτροπής πίστωσης και της επιτροπής επιπτώσεων προς το διοικητικό συμβούλιο της Lendahand
13. Έγκριση για την ένταξη από το διοικητικό συμβούλιο της Lendahand, μετά την οποία μπορεί να συνταχθεί όλη η τεκμηρίωση και το υλικό μάρκετινγκ προκειμένου να ξεκινήσει το πρώτο έργο
14. Ώρα να ξεκινήσει το πρώτο έργο της νέας επενδυτικής ευκαιρίας στην πλατφόρμα crowdfunding της Lendahand!
Περιοδική αξιολόγηση
Η ομάδα μας επαναξιολογεί περιοδικά τις εργασίες όλων των δανειοληπτών. Πριν από την έναρξη κάθε νέου έργου μιας εταιρείας, πραγματοποιούνται εκ νέου διάφοροι έλεγχοι:
- Εξακολουθεί ο δανειολήπτης να συμμορφώνεται με τις συμβατικές δεσμεύσεις;
- Υπάρχει λόγος να πιστεύεται ότι δεν θα μπορούσε να ανταποκριθεί στην υποχρέωση αποπληρωμής;
- Είναι ακόμη ενημερωμένο το Φύλλο Βασικών Πληροφοριών Επένδυσης (υποχρεωτικό κανονιστικό έγγραφο);
- Είναι το νέο έργο (όσον αφορά το ποσό) ακόμη εντός της συμβατικά συμφωνηθείσας διευκόλυνσης;
Πώς διασφαλίζει η Lendahand ότι οι επιχειρηματίες δεν πληρώνουν υπερβολικά πολλά;
Αποστολή της Lendahand είναι να διασφαλίσει ότι οι επιχειρηματίες στις αναδυόμενες αγορές θα έχουν πρόσβαση σε προσιτή χρηματοδότηση. Με την πλατφόρμα crowdfunding που διαθέτουμε, θέλουμε να τους επιτρέψουμε να αναπτύξουν τις επιχειρήσεις τους και να δημιουργήσουν θέσεις εργασίας στις τοπικές τους κοινότητες. Τώρα, το προσιτό είναι υπερβολικό στις αναπτυσσόμενες χώρες, αλλά είναι πραγματικά σημαντικό για εμάς να είμαστε πεπεισμένοι ότι τα χρηματοπιστωτικά ιδρύματα στα οποία μπορείτε να επενδύσετε χρεώνουν διαχειρίσιμα επιτόκια στους πελάτες τους, τους επιχειρηματίες.
Στο πλαίσιο αυτό, θέτουμε, μεταξύ άλλων, τα ακόλουθα ερωτήματα στα χρηματοπιστωτικά ιδρύματα:
- Ποιο είναι το πραγματικό επιτόκιο που χρεώνετε στους πελάτες σας (Ετήσιο Πραγματικό Ποσοστό Επιβάρυνσης ή ΣΕΠΕ); Σημείωση: συχνά διαφημίζουν με ένα "σταθερό επιτόκιο", το οποίο δεν περιλαμβάνει τα συμπληρωματικά έξοδα, τα οποία επίσης λαμβάνουμε υπόψη.
- Πόσα ανεξόφλητα δάνεια μπορούν να έχουν οι πελάτες;
- Πώς αναλύετε τους πελάτες σας;
- Υπάρχει σύστημα καταγραφής δανείων στην εν λόγω χώρα (όπως το BKR στις Κάτω Χώρες);
- Ποιο είναι το όραμα του χρηματοπιστωτικού ιδρύματος όσον αφορά τα επιτόκια στο εγγύς μέλλον;
- Πώς θα προσπαθήσουν να μειώσουν τα επιτόκια διαρθρωτικά;
Δυστυχώς, είναι αδύνατο να αποτρέψουμε μια πιθανή αρνητική επίδραση να ξεγλιστρήσει μέσα από την ανάλυση, αλλά σε γενικές γραμμές, βασίζουμε τη γνώμη μας στις πολιτικές της εταιρείας, στην εμπιστοσύνη στη διοίκηση με την οποία έχουμε εκτεταμένη προσωπική επαφή και στη συζήτηση με τους πελάτες όταν τους επισκεπτόμαστε. Κατά τη διάρκεια αυτών των ταξιδιών δέουσας επιμέλειας, προσπαθούμε πάντα να επισκεπτόμαστε τουλάχιστον 5 τυχαία επιλεγμένους επιχειρηματίες που λαμβάνουν δάνεια από το χρηματοπιστωτικό ίδρυμα.
Στόχος μας είναι πάντα να αποτελούμε την πιο συμφέρουσα εναλλακτική λύση για τους επιχειρηματίες που αναζητούν χρηματοδότηση για την ανάπτυξη. Το μοντέλο εσόδων της Lendahand προέρχεται από τις αμοιβές των δανειοληπτών. Το μέσο περιθώριο κέρδους είναι 3%, με ανώτατο όριο το 4%.
Χώρες στον κατάλογο κυρώσεων
Όπως αναφέρθηκε στο βήμα 7, η Lendahand (μέσω της Intersolve) ελέγχει διάφορους καταλόγους κυρώσεων, που καταρτίζονται από εθνικές και διεθνείς ρυθμιστικές αρχές, αποκλείοντας χώρες όπως η Βόρεια Κορέα, η Συρία, η Κούβα και το Ιράν. Από το 2022, η Lendahand διαθέτει ευρωπαϊκή άδεια Crowdfunding. Λόγω αυτής της άδειας, οι κατάλογοι κυρώσεων της Ευρωπαϊκής Επιτροπής έχουν αποκτήσει ακόμη μεγαλύτερη σημασία, καθώς δεν είναι στατικοί.
- Μπορείτε να δείτε τον χάρτη κυρώσεων της ΕΕ εδώ
- Διαβάστε περισσότερα για τη μεθοδολογία αναγνώρισης τρίτων χωρών υψηλού κινδύνου της ΕΕ εδώ
Οι κυρώσεις σημαίνουν ότι δεν μπορούμε πλέον να συνάπτουμε νέες συνεργασίες με εταιρείες και οργανισμούς σε αυτές τις χώρες, επειδή οι κρατικές πολιτικές τους κατά του ξεπλύματος χρήματος και της χρηματοδότησης της τρομοκρατίας θεωρούνται ανεπαρκείς. Ωστόσο, οι αποπληρωμές για τα τρέχοντα έργα στις χώρες αυτές μπορούν να συνεχιστούν κανονικά. Μόλις μια χώρα βάλει τα πράγματα σε τάξη και επαναξιολογηθεί θετικά, η χώρα θα εξαφανιστεί από τον κατάλογο και θα είμαστε σε θέση να προσφέρουμε και πάλι νέα έργα στη χώρα αυτή.
Η δέσμευση της Lendahand
Η Lendahand δεσμεύεται πλήρως να ελαχιστοποιήσει τον κίνδυνο υπερχρέωσης των τελικών πελατών των χρηματοπιστωτικών ιδρυμάτων του χαρτοφυλακίου μας, ακολουθώντας τον οδικό χάρτη που περιγράφεται παραπάνω. Πιστεύουμε στις έννοιες του crowdfunding και της μικροχρηματοδότησης - αν γίνονται δίκαια και οικονομικά προσιτά - για τη δημιουργία ενός ευημερούντος και ισότιμου κόσμου.