Üks kõige sagedamini esitatavaid küsimusi on, kuidas Lendahand valib uusi projekte meie platvormile. Uurige üksikasjalikult, kuidas me seda teeme ja kuidas näeb välja hoolsuskohustuse täitmise protsess, enne kui projekt on teile investeerimiseks kättesaadav.
Iga projekt, mida me pakume, on kas finantsasutuse või ettevõtte rahastamiseks:
- Finantsasutus on organisatsioon, mis pakub laenu korraga mitmele mikro-, väike- ja keskmise suurusega ettevõttele. Lendahand valib hoolikalt välja mõjujõulised finantsasutused, kes otsivad rahastamist, et tagada kohalikele ettevõtjatele õiglane laen.
- Üksikud ettevõtted, millesse saab investeerida, tegutsevad peamiselt puhta energia ja põllumajanduse valdkonnas. Need ettevõtted peavad tõestama, et nad annavad olulise panuse ÜRO säästva arengu eesmärkide saavutamisse.
Lendahandi kaudu saavad need mõjukad ettevõtted ja organisatsioonid juurdepääsu rahastamisele tavapärasest madalama intressimääraga.
Meie investeeringute meeskond vastutab olemasolevate investeerimisvõimaluste jälgimise eest ning uute pakkumiste leidmise, sõelumise ja jälgimise eest Lendahandi rahvale.
Kuidas toimub Lendahandi valikuprotsess?
Finantsasutuse või ettevõtte vastuvõtmisele Lendahandi platvormile eelneb põhjalik uurimine. Sotsiaalse ettevõttena seame kvaliteedi kvantiteedist kõrgemale. Selle tulemusena võtab mõnikord kuid (kuni aasta) aega, enne kui uus ettevõte või organisatsioon meie platvormile ilmub. Seejuures tahame võimalikult palju tagada, et meie ühisrahastustegevus jõuab tõepoolest nende ettevõtjateni, kes seda kõige rohkem vajavad, ja et rahastamine mõjub neile positiivselt.
Nõuetekohane hoolsuskohustus ja heakskiitmise protsess
Laenu andmine ettevõtetele toimub ainult ja ainult pärast põhjalikku hoolsuskontrolli ning sisemist ja välist heakskiitmisprotsessi. Laias laastus on see protsess järgmine:
Sissejuhatus
1. (digitaalne) tutvumine potentsiaalse uue laenuvõtjaga, põhiteabe kogumine
2. Lendahandi investeeringute juht kontrollib, kas laenuvõtja vastab minimaalsetele krediidinõuetele
3. Esimene mõjude sõelumine sisemise mõjude komitee poolt, et teha kindlaks potentsiaalse laenuvõtja poolt tehtav mõju
4. Dokumentatsiooni kogumine:
- Viimase 3 aasta finantsaruanded
- Hiljutine juhtimisteave
- Finantsmudel
- Poliitikadokumendid (personalipoliitika, turvalisus, riskijuhtimine ja muud).
- Tootekataloog (laenuvõtja pakkumine)
Läbirääkimised
5. Esimesed läbirääkimised pakkumise tegemiseks (Term sheet)
6. Pärast Term sheet'i heakskiitmist järgneb 4. etapis esitatud dokumentide analüüs ja due diligence intervjuud (digitaalselt või isiklikult):
- tippjuhtkond
- juhatuse või aktsionäridega
- Muud laenuvõtja võlausaldajad
- Kliendid ja/või tarnijad
Tunne oma klienti
7. Paralleelselt hoolsuskohustuse täitmisega kogume ja esitame kõik oma Kliendi tundmise dokumendid (KYC) ja rahapesuvastased menetlused meie makseteenuse pakkujale (Intersolve). Nad teevad kõik vajalikud kontrollid, sealhulgas - kuid mitte ainult - sõeluvad ettevõtete juhtkonda ja juhte sanktsioonide ja välistamisnimekirjade alusel.
Heakskiitmine ja lõpetamine
8. Teine mõju läbivaatamine ja heakskiitmine mõju komitee poolt.
9. Omane krediidihindamismudel riskide hindamiseks ja krediidipunktide määramiseks (skaalal A+ kuni E). Lendahand pakub ainult laene, mille krediidiskoor on A+, A, B+ või B.
10. Koostage investeerimismemorandum, milles muu hulgas:
- Ettevõtte või finantsasutuse kirjeldus
- makromajanduslik analüüs
- Finantsanalüüs
- Reguleeriv raamistik
- Ettevõtte juhtimise analüüs
- Mõju analüüs
- Riskide ja nende maandamistegurite kindlakstegemine
- Hinnakujundusanalüüs, mis põhineb ettevõttesiseselt väljatöötatud krediidiskoorimudelil.
11. Investeerimismärkuse arutamine välise krediidikomiteega, mis koosneb väga kogenud investeerimisspetsialistidest.
12. Krediidikomitee ja mõju komitee soovitused Lendahandi juhatusele.
13. Lendahandi juhatuse heakskiitmine, mille järel saab koostada kogu dokumentatsiooni ja turundusmaterjalid, et käivitada esimene projekt
14. Aeg käivitada uue investeerimisvõimaluse esimene projekt Lendahandi ühisrahastusplatvormil!
Perioodiline hindamine
Meie meeskond hindab perioodiliselt uuesti kõigi laenuvõtjate tegevust. Enne iga ettevõtte uue projekti alustamist viiakse uuesti läbi mitu kontrolli:
- Kas laenuvõtja täidab endiselt lepingulisi kohustusi?
- Kas on põhjust arvata, et nad ei suuda tagasimaksekohustust täita?
- Kas põhiinvesteeringute teabeleht (kohustuslik regulatiivne dokument) on ikka veel ajakohane?
- Kas uus projekt (summa poolest) jääb endiselt lepingus kokkulepitud võimaluste piiridesse?
Kuidas tagab Lendahand, et ettevõtjad ei maksa liiga palju?
Lendahandi missioon on tagada, et arenevatel turgudel tegutsevatel ettevõtjatel oleks juurdepääs taskukohasele rahastamisele. Meie ühisrahastusplatvormi abil tahame võimaldada neil oma ettevõtteid kasvatada ja luua töökohti oma kohalikes kogukondades. Arenguriikides on taskukohane asi, kuid meie jaoks on väga oluline veenduda, et finantsasutused, kuhu saab investeerida, küsivad oma klientidelt, ettevõtjatelt, mõistlikke intressimäärasid.
Sellega seoses esitame finantsasutustele muu hulgas järgmised küsimused:
- Milline on tegelik intressimäär, mida te oma klientidelt küsite (aastane intressimäär ehk APR)? Märkus: sageli reklaamivad nad "kindla intressimääraga", mis ei sisalda lisakulusid, mida me samuti arvesse võtame.
- Mitu tasumata laenu võib klientidel olla?
- Kuidas te analüüsite kliente?
- Kas kõnealuses riigis on olemas laenude registreerimissüsteem (nagu BKR Madalmaades)?
- Milline on finantsasutuse nägemus intressimäärade osas lähitulevikus?
- Kuidas nad püüavad intressimäärasid struktuurselt alandada?
Kahjuks on võimatu vältida võimaliku negatiivse mõju libisemist analüüsist läbi, kuid üldiselt tugineme oma arvamuses ettevõtte poliitikale, usaldusele juhtkonna vastu, kellega meil on ulatuslik isiklik kontakt, ja klientidele külaskäikudel rääkides. Nende due diligence-reiside käigus püüame alati külastada vähemalt 5 juhuslikult valitud ettevõtjat, kes saavad finantsasutuselt laenu.
Meie eesmärk on alati olla kõige soodsam alternatiiv ettevõtjatele, kes otsivad kasvu rahastamist. Lendahandi tulumudel pärineb laenuvõtjate tasudest. Keskmine marginaal on 3%, ülempiiriga 4%.
Sanktsioonide nimekirjas olevad riigid
Nagu punktis 7 mainitud, kontrollib Lendahand (Intersolve'i kaudu) erinevaid sanktsioonide nimekirju, mille on koostanud riiklikud ja rahvusvahelised reguleerivad asutused, jättes välja sellised riigid nagu Põhja-Korea, Süüria, Kuuba ja Iraan. Alates 2022. aastast on Lendahandil Euroopa ühisrahastamisluba. Selle loa tõttu on Euroopa Komisjoni sanktsioonide nimekirjad muutunud veelgi olulisemaks, sest need ei ole staatilised.
- ELi sanktsioonide kaardiga saate tutvuda siin
- Lisateavet ELi kõrge riskiga kolmandate riikide tuvastamise metoodika kohta leiate siit
Sanktsioonid tähendavad, et me ei saa enam teha uut koostööd nende riikide ettevõtete ja organisatsioonidega, sest nende riigi rahapesu ja terrorismi rahastamise vastast poliitikat peetakse ebapiisavaks. Praeguste projektide tagasimaksed nendes riikides võivad siiski jätkuda tavapäraselt. Niipea, kui riik teeb asjad korda ja saab uue positiivse hinnangu, kaob see riik nimekirjast ja me saame taas pakkuda uusi projekte selles riigis.
Laenuandmise kohustus
Lendahand on täielikult pühendunud meie portfelli kuuluvate finantseerimisasutuste lõppklientide ülekoormamise riski minimeerimisele, järgides eespool kirjeldatud tegevuskava. Me usume ühisrahastuse ja mikrofinantseerimise kontseptsioonidesse - kui seda tehakse õiglaselt ja taskukohaselt -, et luua jõukas ja võrdne maailm.